隨著中報披露進程加快，上市公司業(yè)績進入集中驗證期。機構(gòu)普遍認為，投資者需保持冷靜，不宜盲目追高，可繼續(xù)擁抱以核心資產(chǎn)為主的相關(guān)板塊，跟隨本輪上攻行情；另外，在市場調(diào)整過程中，可選擇中報業(yè)績較好的成長股布局，把握階段性交易機會。

根據(jù)同花順數(shù)據(jù)統(tǒng)計后發(fā)現(xiàn)，截至8月21日，滬深兩市共有108家機械設(shè)備行業(yè)上市公司披露2020年半年報業(yè)績，合計實現(xiàn)營業(yè)收入1121.07億元，歸屬于母公司股東的凈利潤達86.47億元。從已披露數(shù)據(jù)看，今年上半年，機械設(shè)備行業(yè)整體實現(xiàn)營業(yè)收入和凈利潤同比“雙增長”，增幅分別為17.64%和33.27%，行業(yè)凈利潤同比增幅位居申萬一級行業(yè)前列。

“上半年機械設(shè)備行業(yè)整體業(yè)績雙增長，主要得益于四個方面。”乾明資產(chǎn)高級研究員陳雯瑾在接受記者采訪時表示：一是上半年傳統(tǒng)基建行業(yè)回暖。伴隨企業(yè)復(fù)工復(fù)產(chǎn)，今年上半年挖掘機銷量大幅增長，帶動下游需求增長，傳統(tǒng)工程機械行業(yè)維持較高的景氣度。二是工業(yè)電動化、智能化對3C產(chǎn)業(yè)的拉動在上半年逐步顯成效。三是上半年特殊的國際政治經(jīng)濟形勢刺激半導(dǎo)體等國產(chǎn)替代產(chǎn)業(yè)鏈轉(zhuǎn)型擴產(chǎn)。四是新能源領(lǐng)域在上半年迎來拐點，比如光伏風(fēng)電搶裝、電動車換代等。

在陳雯瑾看來，在國家新基建的行動方案及“雙循環(huán)”國策的支持下，機械設(shè)備行業(yè)既有內(nèi)需拉動，又有外需倒逼轉(zhuǎn)型，今年仍會保持高景氣度，中長期成長性良好。

接受記者采訪的壁虎投資總經(jīng)理張增繼也認為，機械設(shè)備行業(yè)仍將保持高景氣度，原因有二：一是國內(nèi)基建是彌補疫情對經(jīng)濟影響的重要穩(wěn)增長措施；二是機械行業(yè)目前處于舊機械換裝及新需求爆發(fā)的“戴維斯雙擊”階段。張增繼表示，中國工程機械行業(yè)還有五年到十年的黃金增長階段，中國的基建及城市化進程尚未結(jié)束，加上每隔幾年的舊機械淘汰、新需求的產(chǎn)生，以及新農(nóng)村建設(shè)對的需求，對未來十年工程機械的需求增量都會有推動作用。

上述108家披露半年報業(yè)績的機械設(shè)備行業(yè)上市公司中，有47家公司上半年實現(xiàn)營業(yè)收入和凈利潤同比“雙增長”，占比43.52%。其中，玉龍股份、宇環(huán)數(shù)控、森遠股份、高測股份、派思股份、拓斯達等6家公司上半年營收和凈利均實現(xiàn)同比翻番。

由此可見，在逆周期調(diào)節(jié)的背景下，基建投資的增長確定性強，同時在多重催化因素的推動下，機械設(shè)備行業(yè)全年將維持高景氣度已成機構(gòu)共識。不少機構(gòu)更是用“真金白銀”傳遞了市場信心。數(shù)據(jù)顯示，在上半年營業(yè)收入和凈利潤同比“雙增長”的機械設(shè)備公司中，有17家公司前十大流通股股東名單中出現(xiàn)社?；稹⑷?、保險、QFII等機構(gòu)身影。其中，帝爾激光、杰瑞股份、浙江鼎力、安徽合力、億嘉和、賽騰股份、交控科技、華峰測控等8家公司均被兩類及以上機構(gòu)同時持有。

在投資布局方面，陳雯瑾向記者介紹稱，未來機械設(shè)備行業(yè)的成長點主要在于傳統(tǒng)基建與新基建交融的領(lǐng)域，建議投資者抓住今年多項新興產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)化轉(zhuǎn)型的契機，布局5G設(shè)備、光伏、智能電網(wǎng)、新能源車電源設(shè)備等細分領(lǐng)域的龍頭公司。

文章來源： 證券日報